MANAJEMEN RESIKOVII. MANAJEMEN RESIKO YANG SERING DIGUNAKAN
Seperti juga bidang usaha lainnya, investasi di FOREX ju
ga memiIiki risiko yang pada akhirya diwujudkan dalam bentuk potensi kerugian. Namun demikian, yang menarik dari bisnis ini adalah bahwa tingkat risiko itu dapat diatur sejak awal, sehingga dapat diketahui potensi tingkat kerugian yang akan terjadi.
Pengaturan potensi kerugian tersebut dapat dilakukan dengan mengaktifkan fasilitas-fasilitas seperti stop loss (menghentikan kerugian) dan locking (mengunci posisi dari kerugian/keuntungan).
Demikian pula, dengan adanya kebijakan margin trading membu
at kita harus meminimalkan risiko dan mendapatkan keuntungan maksimal. Sebab, bila terjadi penurunan modal, perusahaan pialang akan melakukan margin call. Jika tidak melihat adanya kesempatan mendapat keuntungan, kita boleh tidak menyetor modal tambahan, sehingga terhindar dari kerugian yang lebih besar.
1.Cut Loss. Suatu tindakan di mana kita melakukan likuidasi posisi dalam keadaan rugi. Hal ini dilakukan untuk menghindari kerugian yang lebih besar. Umumnya cut loss ini dilakukan pada kisaran keru gian 30 poin sampai 50 poin.
Contoh:
Open buy GBP/USD 1,6350, 1 lot. Ternyata harga bergerak turun.Untuk menghindari kerugian yang lebih besar, pada saat harga GBP/USD mencapai GPB/USD1,6320 kita langsung likuidasi posisi tersebut (close sell) dengan kerugian 30 poin (GBP/USD1,6350 – GPB/USD1,6320)
2.Switching. Tindakan dimana kita melakukan likuidasi terhadap po sisi pertama, kemudian masuk kembali dengan posisi yang berla wanan dari posisi pertama tadi.
Contoh:
Open buy GBP/USD1,6350, 1 lot. Setelah harga bergerak menjadi GPB/USD1,6340, kita likuidasi posisi tersebut (close sell). Kemudi an, kita open sell pada GPB/USD1,6340. Dalam kondisi ini kita su dah menderita rugi 10 poin (GBP/USD1,6350 – GPB/USD1,6340), namun kita masih memiliki posisi open sell yang kemungkinan memberi keuntungan.
3.Locking. Tindakan ini sering dilakukan pada saat kita dalam keada an floatingprofit/
loss. Untuk mengurangi kerugian yang lebih besar atau mempertahankan keuntungan, kita kunci kerugian atau keun tungan tersebut dengan posisi yang berlawanan dengan posisi per tama. Sistem ini sering juga disebut dengan hedging position.
Contoh:
Open buy GBP/USD1,6350, 1 lot. Ini adalah posisi pertama. Pada saat yang bersamaan, kita melakukan open sell GBP/USD1,6345, se bagai posisi kedua. Jika kemudian harga menuju GBP/USD1,6320, dan kita melakukan likuidasi atas kedua posisi open kita, maka pada posisi pertama kita merugi 30 poin (GBP/USD1,6350 –GBP/USD 1,6320), sedang pada posisi kedua kita untung 25 poin (GBP/USD 1,6345 – GBP/USD1,6320). Secara neto, kita hanya merugi 5 poin (30 poin – 25 poin)
4.Averaging. Suatu tindakan mengulangi posisi yang sama pada saat kita dalam keadaan floating loss, dimana posisi pertama dibiarkan terbuka.
Contoh :
Open buy GBP/USD1,6350 1 lot, pada saat harga turun kita open position lagi dengan open buy di harga GBP/USD 1,6300. Waktu harga naik menjadi GBP/USD1,6400 kita dapat melikuidasi kedua posisi tersebut. Dengan demikian, modal rata-rata kita adalah GBP/ USD1,6325 (GBP/USD1.6350 + GBP/USD1,6300/2). Sedang closing price yang kita dapat adalah GPB/USD1,6400, sehingga,total keuntungan adalah 75 poin (GBP/USD1,6400 – GPB/USD1,6325).
VIII. PEMAIN PASAR
Pada bagian paling atas tangga pasar forex adalah pasar antar bank. Terdiri dari bank terbesar di dunia dan beberapa bank yang lebih kecil, para peserta perdagangan langsung dengan satu sama lain atau secara elektronik melalui Layanan brokering Elektronik (EBS) atau Reuters Dealing 3000 Matching-Spot.
Persaingan antara dua perusahaan – EBS dan Reuters Dealing 3000 Matching-Spot – mirip dengan Coke dan Pepsi. Mereka berada dalam pertempuran terus-menerus untuk klien dan terus mencoba untuk mengungguli satu sama lain dalam pangsa pasar.
Untuk plaform EBS, EUR / USD, USD / JPY, EUR / JPY, EUR / CHF, dan USD / CHF lebih liquid. Sementara itu, untuk platform Reuters, GBP / USD, EUR / GBP, USD / CAD, AUD / USD, dan NZD / USD lebih cair.
Tangga Selanjutnya merupakan hedge fund, perusahaan, market maker eceran, dan ECNs eceran. Karena lembaga-lembaga ini tidak memiliki hubungan kredit ketat dengan peserta pasar antar bank, mereka harus melakukan transaksi mereka melalui bank komersial. Ini berarti bahwa tarif mereka sedikit lebih tinggi dan lebih mahal daripada mereka yang merupakan bagian dari pasar antar bank.
Di bagian paling bawah tangga adalah pedagang eceran. Dulu sangat sulit bagi kita orang kecil untuk terlibat di pasar forex tetapi, berkat munculnya internet, perdagangan elektronik, dan broker ritel, hambatan sulit untuk masuk dalam trading forex semuanya hilang.
Sekarang Anda tahu keseluruhan struktur pasar forex, mari kita menggali sedikit lebih dalam untuk mencari tahu siapa sebenarnya orang-orang di tingkatan tersebut. Hal ini penting bagi Anda untuk memahami sifat pasar forex spot dan pemain utama.
Sampai akhir 1990-an, hanya “orang besar” bisa memainkan permainan ini. Persyaratan awal adalah bahwa Anda bisa berdagang hanya jika Anda memiliki sekitar 1-50 dolar untuk memulai! Forex awalnya ditujukan untuk digunakan oleh bankir dan institusi besar, dan tidak oleh kita “orang-orang kecil.” Namun, karena munculnya internet, perusahaan online forex trading sekarang dapat menawarkan rekening perdagangan untuk pedagang “eceran” seperti kita.
Tanpa basa-basi lagi, berikut adalah pelaku pasar utama:
1. Super Bank
Karena pasar spot forex adalah desentralisasi, bank terbesar di dunia yang menentukan nilai tukar. Berdasarkan penawaran dan permintaan untuk mata uang, mereka umumnya orang-orang yang membuat bid / ask spread yang kita cintai (atau benci, dalam hal ini).
Bank-bank besar, yang dikenal sebagai pasar antar bank, mengambil sejumlah transaksi forex setiap hari untuk kedua pelanggan mereka dan diri mereka sendiri. Beberapa bank-bank super meliputi UBS, Barclays Capital, Deutsche Bank, dan Citigroup. Anda bisa mengatakan bahwa pasar antar bank adalah pasar valuta asing kelas ATAS .
2. Perusahaan Besar Komersial
Perusahaan mengambil bagian dalam pasar valuta asing untuk tujuan melakukan bisnis. Sebagai contoh, Apple harus terlebih dahulu tukar dolar AS untuk yen Jepang saat membeli komponen elektronik dari Jepang untuk produk mereka. Karena volume perdagangan mereka jauh lebih kecil daripada di pasar antar bank, cara ini pelaku pasar biasanya berhubungan dengan bank komersial untuk transaksi mereka.
Merger dan akuisisi (M & A) antara perusahaan besar juga dapat membuat fluktuasi nilai tukar mata uang.
3. Pemerintah dan Bank Sentral
Pemerintah dan bank sentral, seperti European Central Bank, Bank of England, dan Federal Reserve, secara rutin terlibat dalam pasar forex juga. Sama seperti perusahaan, pemerintah nasional berpartisipasi dalam pasar forex untuk operasi mereka, pembayaran perdagangan internasional, dan penanganan cadangan devisa.
Sementara itu, bank sentral mempengaruhi pasar valas saat mereka menyesuaikan suku bunga untuk mengendalikan inflasi. Dengan melakukan ini, mereka dapat mempengaruhi penilaian mata uang. Ada juga contoh ketika bank sentral melakukan intervensi, baik secara langsung atau secara lisan, di pasar forex ketika mereka ingin menyetel kembali nilai tukar. Kadang-kadang, bank sentral berpikir bahwa mata uang mereka harga terlalu tinggi atau terlalu rendah, sehingga mereka mulai operasi menjual / membeli untuk mengubah nilai tukar.
4. Para spekulator
Terdiri dari hampir 90% dari seluruh volume perdagangan, spekulan datang dalam segala bentuk dan ukuran. Beberapa memiliki kantong tebal, beberapa kantong tipis, tapi semuanya terlibat dalam forex dengan tujuan utamanya untuk menghasilkan uang.
IX. JAM PASAR
Pasar forex bisa dipecah menjadi empat sesi perdagangan utama: sesi Sydney, sesi Tokyo, sesi London, dan sesi New York . Berikut adalah tabel buka dan tutup untuk setiap sesi:
Musim Panas
Time Zone
WIB
GMT
Sydney Buka
Sydney Tutup
Musim Dingin
Time Zone
WIB
GMT
Sydney Buka
Sydney Tutup
Dapat dilihat bahwa di antara setiap sesi, ada periode waktu di mana dua sesi terbuka pada waktu yang sama. Dari jam
Tentu, ini adalah saat paling sibuk selama hari perdagangan karena ada volume yang lebih ketika dua pasar terbuka pada saat yang sama.
Mari kita lihat pergerakan pip rata-rata pasangan mata uang utama dalam setiap sesi perdagangan.
Pair
EUR/USD
76
114
92
GBP/USD
92
127
99
USD/JPY
51
66
59
AUD/USD
77
83
81
NZD/USD
62
72
70
USD/CAD
57
96
96
USD/CHF
67
102
83
EUR/JPY
102
129
107
GBP/JPY
118
151
132
AUD/JPY
98
107
103
EUR/GBP
78
61
47
EUR/CHF
79
109
84
Sesi Tokyo
Pembukaan sesi Asia pada jam 7:00AM menandai awal dari jam forex. Anda harus mencatat bahwa sesi Tokyo kadang-kadang juga disebut sebagai sesi Asia, karena Tokyo adalah ibukota keuangan Asia.
Satu hal yang patut dicatat adalah bahwa Jepang merupakan pusat perdagangan forex terbesar ketiga di dunia.
Hal ini tidak terlalu mengherankan karena yen merupakan mata uang ketiga yang paling sering diperdagangkan, mengambil bagian dalam 16,50% dari seluruh transaksi forex. Secara keseluruhan, sekitar 21% dari seluruh transaksi forex berlangsung selama sesi ini.
Berikut adalah daftar rentang pip sesi Asia dari pasangan mata uang utama(major).
Pair
Tokyo
EUR/USD
76
GBP/USD
92
USD/JPY
51
AUD/USD
77
NZD/USD
62
USD/CAD
57
USD/CHF
67
EUR/JPY
102
GBP/JPY
118
AUD/JPY
98
EUR/GBP
79
EUR/CHF
78
Berikut beberapa kunci karakteristik yang perlu anda ketahui tentang sesi Tokyo:
Aksi tidak hanya terbatas pada wilayah Jepang. Transaksi forex dilakukan di lain hot spot keuangan seperti Hong Kong, Singapura, dan Sydney. Para pelaku pasar utama selama sesi Tokyo adalah perusahaan komersial (eksportir) dan bank sentral. Ingat, ekonomi Jepang yang sangat tergantung dengan ekspor, dan China juga menjadi pemain perdagangan utama, ada banyak transaksi yang terjadi setiap hari. Likuiditas kadang-kadang bisa sangat tipis. Akan ada saat ketika perdagangan selama periode ini seperti memancing, Anda mungkin harus menunggu waktu yang lama sebelum pasar bergerak. Mungkin Anda akan melihat mata uang Asia Pasifik bergerak kuat, seperti pasangan AUD / USD dan NZD / USD sebagai lawan pasangan non-Asia Pasifik seperti GBP / USD. Sebagian besar aksi terjadi pada awal sesi, ketika data ekonomi keluar. Gerakan dalam sesi Tokyo bisa mengatur gerakan untuk sisa hari itu. Pedagang di sesi terakhir akan melihat apa yang terjadi selama sesi Tokyo untuk membantu mengatur dan mengevaluasi strategi-strategi yang akan diambil di sesi selanjutnya. Biasanya, setelah gerakan yang besar di sesi New York sebelumnya, Anda mungkin akan melihat konsolidasi selama sesi Tokyo. Pasangan apa yang harus Anda Perdagangan?
Karena sesi Tokyo adalah ketika berita dari Australia, Selandia Baru, dan Jepang keluar, ini memberikan peluang yang baik untuk trading. Juga, mungkin ada lebih banyak gerakan pasangan yen karena banyak perusahaan Jepang sedang melakukan bisnis.
Untuk catatan bahwa Cina juga merupakan super power ekonomi, sehingga setiap kali berita ekonomi China keluar, ia cenderung menciptakan gerakan volatile. Dan dengan Australia dan Jepang yang sangat bergantung pada permintaan Cina, kita bisa melihat gerakan yang lebih besar dalam pasangan AUD dan JPY saat berita China keluar.
Sesi London
Ketika peserta pasar Asia mulai menutup toko, rekan-rekan Eropa baru memulai hari mereka.
Walaupun ada beberapa pusat keuangan di seluruh Eropa, London adalah yang paling diperhatikan.
Secara historis, London selalu sebagai pusat perdagangan berkat lokasinya yang strategis. Tidak heran bahwa london dianggap sebagai ibukota forex dunia dengan ribuan pengusaha membuat transaksi setiap menit. Sekitar 30% dari semua transaksi forex terjadi selama sesi London.
Berikut adalah daftar rentang pip sesi London untuk pasangan mata uang utama.
Pair
EUR/USD
114
GBP/USD
127
USD/JPY
66
AUD/USD
83
NZD/USD
72
USD/CAD
96
USD/CHF
102
EUR/JPY
129
GBP/JPY
151
AUD/JPY
107
EUR/GBP
61
EUR/CHF
10
Berikut adalah beberapa fakta menarik mengenai sesi Eropa:
Karena sesi
Karena banyaknya transaksi yang terjadi, ada begitu banyak likuiditas selama sesi Eropa yang hampir semua pasangan mata uang dapat diperdagangkan.
Tentu saja, mungkin lebih baik untuk tetap dengan pair (EUR / USD, GBP / USD, USD / JPY, dan USD / CHF), karena spread yang ketat.
Selain itu, pasangan ini yang biasanya langsung dipengaruhi oleh laporan berita yang keluar selama sesi Eropa.
Anda juga dapat mencoba cross yen (lebih spesifik, EUR / JPY dan GBP / JPY), karena cenderung sangat stabil saat ini. Karena ini adalah pasangan cross, spread mungkin sedikit lebih besar.
Sesi
Sesaat setelah trader Eropa kembali dari istirahat makan siang mereka, sesi AS dimulai pada jam
Berikut adalah daftar rentang pip sesi
Pair
EUR/USD
92
GBP/USD
99
USD/JPY
59
AUD/USD
81
NZD/USD
70
USD/CAD
96
USD/CHF
83
EUR/JPY
107
GBP/JPY
132
AUD/JPY
103
EUR/GBP
47
EUR/CHF
84
Berikut adalah beberapa tips yang harus Anda ketahui tentang perdagangan selama sesi AS:
PASANGAN YANG SEBAIKNYA ANDA PERDAGANGAN
Untuk dicatat bahwa akan ada likuiditas yang tinggi baik di pasar AS dan pasar Eropa yang terbuka pada waktu yang sama. Hal ini memungkinkan Anda untuk memperdagangan hampir semua pasangan.
Juga, karena dolar AS di sisi lain mayoritas transaksi, semua orang akan memperhatikan data AS yang dikeluarkan. Jika laporan ini datang dalam lebih baik atau lebih buruk dari yang diharapkan, secara dramatis bisa menggoyang pasar, karena dolar akan melompat naik turun.
Sesi Overlap
Kuis Cepat ! jam berapa TV mempunyai peringkat tertinggi? Jika Anda mengatakan selama prime time, maka Anda benar!
Apa ada hubunganya dengan sesi trading? Yah, seperti TV, “rating” (alias likuiditas) berada pada level tertinggi mereka ketika ada lebih banyak orang yang berpartisipasi dalam pasar.
Logikanya, Anda akan berpikir bahwa ini terjadi selama tumpang tindih (overlap) antara dua sesi. Jika Anda berpikir seperti itu, Anda hanya akan setengah benar. Mari kita bahas beberapa karakteristik dari kedua tumpang tindih (overlaping) untuk melihat alasanya.
Tokyo – London Overlap
Likuiditas selama sesi ini cukup tipis karena beberapa alasan. Biasanya, tidak ada gerakan yang banyak selama sesi Asia, tetapi jika sekali bergerak, gerakanya akan sangat cepat. Dengan trader Eropa yang mulai masuk ke kantor mereka, perdagangan dapat membosankan karena kurangnya likuiditas.
Ini akan menjadi waktu yang ideal untuk mengambil pil dingin, mencari perdagangan yang potensial untuk diambil untuk sesi London dan New York.
London – New York Overlap
Ini adalah saat pesta dimulai! karena mereka tahu bahwa mereka memiliki pekerjaan yang cocok untuk mereka. Ini adalah waktu tersibuk karena trader dari dua pusat keuangan terbesar (London dan New York) mulai masuk arena.
Selama periode ini, kita bisa melihat beberapa gerakan besar, terutama ketika laporan berita dari AS dan Kanada dikeluarkan. Pasar juga bisa bergerak karena berita yang datang dari Eropa.
Jika ada kecenderungan trend selama sesi Eropa, kita bisa melihat penerusan tren, pedagang AS memutuskan untuk bergabung dan membuka posisi mereka setelah membaca Facebook apa yang terjadi pada hari sebelumnya. Anda harus berhati-hati, meskipun pada akhir sesi ini, beberapa pedagang Eropa mungkin akan menutup posisi mereka, yang dapat menyebabkan gerakan naik turun tepat sebelum waktu makan siang di AS.
Hari Terbaik Trading
Jadi sekarang kita tahu bahwa sesi London adalah sesi tersibuk dari semua sesi yang lain, tetapi ada juga hari-hari tertentu dalam seminggu di mana semua pasar cenderung untuk menunjukkan gerakan yang lebih.
Di bawah ini adalah tabel pip rata-rata untuk pasangan utama (mayor) untuk setiap hari dalam seminggu:
Pair
Senin
Selasa
Rabo
Kamis
Jumat
EUR/USD
109
142
136
145
144
GBP/USD
149
172
152
169
179
USD/JPY
65
82
91
124
98
AUD/USD
84
114
99
115
111
NZD/USD
81
98
87
100
96
USD/CAD
93
112
106
120
125
USD/CHF
84
119
107
104
116
EUR/JPY
133
178
159
223
192
GBP/JPY
169
213
179
270
232
EUR/GBP
74
81
79
75
91
EUR/CHF
55
55
64
87
76
Seperti yang dapat Anda lihat dari tabel di atas, mungkin akan lebih baik untuk trading hari Selasa-Kamis.
Jumat biasanya sibuk sampai jam 12:00AM dan volatilitas menurun sampai tutup pukul 5:00AM. Ini berarti kita hanya bekerja setengah hari pada hari Jumat.
Akhir pekan selalu dimulai lebih awal! Horeee!
Jadi, berdasarkan semua ini, kita telah belajar kapan waktu tersibuk dan Waktu yang paling sibuk adalah waktu terbaik untuk trading karena mereka memberikan Anda kemungkinan keberhasilan yang lebih tinggi.
Mengelola Waktu dengan Bijaksana
Kecuali Anda Edward Cullen, yang tidak tidur, tidak mungkin Anda dapat trading di semua sesi. Bahkan jika Anda bisa, mengapa? Walaupun pasar forex buka 24 jam setiap hari, bukan berarti kesempatan bisa diambil setiap saat!
Selain itu, tidur merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari gaya hidup sehat!
Anda perlu tidur untuk mengisi ulang dan mengembalikan energi sehingga Anda dapat melakukan tugas yang paling biasa seperti memotong rumput, berbicara dengan pasangan Anda atau mengorganisir koleksi perangko Anda. Anda pasti akan perlu istirahat jika Anda berencana untuk menjadi trader jagoan.
Setiap trader harus belajar untuk trading.
Setiap trader harus tahu kapan trading dan kapan untuk TIDAK trading.
Berikut ini contekan terbaik dan terburuk untuk trading:
Waktu terbaik untuk Trading :
Tentu saja! Ketika dua sesi yang tumpang tindih (overlaping). Ini juga waktu di mana peristiwa berita utama keluar, berpotensi memicu beberapa volatilitas dan gerakan terarah. Pastikan Anda memeriksa Jam berapa berita dikeluarkan. Sesi Eropa cenderung tersibuk dari ke-tiga sesi. Bagian tengah minggu biasanya menunjukkan gerakan yang paling besar untuk pasangan mata uang utama. Waktu Terburuk untuk Trading :
Jumat, likuiditas menurun selama bagian terakhir dari sesi AS. Hari libur, semua orang istirahat. Berita mata uang Mayor, Anda tidak ingin mendapatkan gerakan naik turun (whipsawed) kan? Selama acara American Idol, final NBA, atau Superbowl.
